Se puede hacer, perfectamente. Yo lo conseguí usando el programa SoftEther (a través de Windows). Lo instale en un portátil viejo en la casa que tenía contratado el paquete total de Movistar.
El programa te genera un archivo de configuración de OpenVPN, que puedes usar en cualquier dispositivo compatible. En mi caso, lo metí en una Mi Box S, instalé el cliente OpenVPN, le chuté la configuración y conecté. Funciona al 100%, en el sentido que la app de Android TV de la Box deja ver los canales de fútbol sin ningún tipo de problema.
Entiendo que la limitación será que la TV que quieras usar pueda instalar y usar OpenVPN. En caso contrario, tendrías que comprar un router al que le puedas poner OpenVPN directamente dentro del router.